Six éléments à prendre en considération en matière d’investissement

SIGOUIN FINANCIAL GROUP INC. - 30 juillet 2021

Lorsque nous encadrons nos clients en matière d’investissement, il existe selon nous six éléments que tous les clients devraient prendre en considération pour leur programme d’investissement. MAIS la plupart d’entre eux ne les connaissent pas. Voici un aperçu de ces éléments...

Achats périodiques par sommes fixes :

Avez-vous déjà entendu parler des fluctuations des marchés? Saviez-vous qu’il existe un moyen de les atténuer? On appelle cela la stratégie d’achats périodiques par sommes fixes. Cette stratégie simple consiste à investir régulièrement ou à investir une partie de la valeur complète que vous souhaitez investir à intervalles réguliers. Lorsque vous investissez dans des fonds communs de placement ou dans des fonds distincts, vous achetez des unités ou des parts de fonds dont la valeur varie quotidiennement, parfois à la hausse, d’autres fois à la baisse. Alors, lorsque vous achetez ces unités ou parts à différentes dates, vous les achetez à des prix différents. Cela donne ensuite à votre portefeuille une moyenne globale de tous les différents prix que vous avez payés. 

Disons que vous investissez aujourd’hui 100 $ à 10 $ l’unité = vous détenez maintenant 10 unités. Une semaine plus tard, vous investissez encore 100 $, mais les unités valent maintenant 15 $ chacune = vous venez d’acquérir 6,666 unités. Vous avez maintenant un total de 16,666 unités. Une autre semaine passe; les unités valent maintenant 13 $ chacune. Vos 16,666 unités à 13 $ chacune, pour un investissement de 200 $, valent maintenant 216,658 $. Continuez ainsi pendant plusieurs années, et vous verrez que tout cela en valait vraiment la peine!

Profil de risque/récompense de l’investisseur :

Pour moi, le type d’investisseur que vous êtes revient au diagramme circulaire de base :

  • Profil prudent (70% titres à revenu fixe / 30% actions) 
  • Profil modéré (60% titres à revenu fixe / 40% actions)
  • Profil équilibré (40% titres à revenu fixe / 60% actions)
  • Profil accéléré (20% titres à revenu fixe / 80 % actions)
  • Profil énergique (100% actions)

Si vous êtes de ceux qui n’ont jamais investi, vous vous demandez « Qu’est-ce que cela veut dire? ». Ces profils font littéralement partie de la première discussion que j’ai avec mes clients lorsqu’ils veulent en savoir plus sur l’investissement. Et je passe toujours en revue avec eux le tableau du Portrait Global qui leur montre le rendement historique des différents types d’investissement depuis 1934. Pour résumer rapidement, les titres à revenu fixe correspondent à un risque faible, une récompense peu élevée et un rendement peu élevé, tandis que les actions correspondent à un risque élevé, à une volatilité élevée, qui procurent habituellement un taux de rendement plus élevé à long terme. Avez-vous noté que j’ai dit « rendement à long terme »? Je ne crois pas à la possibilité du « faites-moi devenir riche » du jour au lendemain, à moins de gagner à la loterie! En matière d’investissement, vous devez déterminer votre tolérance au risque et votre horizon de placement. Plus l’horizon de placement est long, plus le risque que vous pouvez prendre peut être élevé. Mais cela, bien sûr, est possible si vous êtes à l’aise avec les fluctuations plus importantes que connaîtra votre portefeuille. Si vous subissez une perte de 10 % du jour au lendemain, paniquerez-vous? Ou demeurerez-vous zen en attendant que la valeur rebondisse? Avez-vous suffisamment de temps pour la laisser rebondir? Et si vous aviez besoin de l’argent dans deux mois... que feriez-vous? Le portefeuille aura-t-il eu assez de temps pour combler la perte? Ou devrez-vous retirer l’argent à perte? Si vous n’êtes pas réfractaire au risque, mais que vous disposez d’un horizon de placement plus court, vous pourriez songer à adopter une approche prudente. Si vous visez la croissance à long terme, que vous disposez d’un horizon de placement à long terme et que les baisses à court terme ne vous inquiètent pas du tout, une approche avancée pourrait vous convenir. Mais cela ne signifie pas que chaque compte de placement doit être identique. Vous pourriez avoir des objectifs et des horizons de placement différents pour chaque compte de placement. Le moment est venu de vous entretenir avec votre conseiller et voir ce qui vous convient!

Diversification, conception du portefeuille et style de gestion

Certains utilisent l’analogie « Je ne veux pas mettre tout mon argent dans le même panier ». Le saviez-vous? Si vous investissez dans un fonds équilibré, quelle que soit l’institution, les actifs sous-jacents sont habituellement les mêmes. Les dix principaux titres sont habituellement les mêmes également. Alors, si vous faites des placements dans différentes institutions, mais qu’ils aboutissent tous dans un fonds équilibré, sans trop vous en rendre compte, vous avez « tout mis dans le même panier ». Vous pourriez songer à travailler avec un conseiller qui vous aidera à diversifier votre portefeuille. Allez-y avec des fonds qui n’ont pas les mêmes titres principaux, et allez-y aussi avec des fonds qui ont différents styles de gestion Et voilà, vous avez un portefeuille qui se tient, permettant des rendements plus stables. Pendant qu’un fonds connaît une baisse, l’autre, avec sa gestion et ses actifs différents, pourrait évoluer différemment. Pendant qu’un gestionnaire préconise une stratégie d’achat et de conservation des titres, l’autre gestionnaire pourrait avoir une approche du type « acheter quand les cours sont faibles et vendre lorsqu’ils sont élevés ». Bien que les deux stratégies puissent être fructueuses, chaque gestionnaire de fonds possède son style. Alors, la diversification, la conception du portefeuille et le style de gestion sont des éléments qui vous aideront à long terme dans votre investissement.